武漢天使投資基金申報(bào)指南

發(fā)表日期：2023-03-14

武漢天使投資基金申報(bào)指南

一、基本情況

武漢產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金有限公司（以下簡(jiǎn)稱“武漢基金公司”）按照市場(chǎng)化方式，公開征集優(yōu)秀市場(chǎng)化基金管理機(jī)構(gòu)，引導(dǎo)設(shè)立一批天使投資基金，支持武漢市種子期、初創(chuàng)期及早中期項(xiàng)目，為全市科技創(chuàng)新和經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展注入資本動(dòng)能，助力打造具有全國(guó)影響力的科技創(chuàng)新中心。

種子期、初創(chuàng)期企業(yè)指滿足以下條件的企業(yè)：（1）設(shè)立時(shí)間不超過(guò)5年；（2）營(yíng)業(yè)收入不超過(guò)5000萬(wàn)；（3）職工人數(shù)不高于300人；（4）具有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)；（5）職工中直接從事科研的人員比例不低于10%。

早中期企業(yè)指滿足以下條件的企業(yè)：（1）營(yíng)業(yè)收入不超過(guò)2億；（2）資產(chǎn)總額不超過(guò)2億；（3）職工人數(shù)不高于500人；（4）具有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)。

武漢基金公司優(yōu)先選擇知名度高、產(chǎn)業(yè)背景強(qiáng)、行業(yè)資源豐富的投資機(jī)構(gòu)或龍頭企業(yè)共同設(shè)立子基金。同等條件下，武漢基金公司優(yōu)先考慮重點(diǎn)投資于種子期、初創(chuàng)期企業(yè)的子基金的申請(qǐng)。

重點(diǎn)投資于種子期、初創(chuàng)期企業(yè)的子基金是指須將不低于70%的實(shí)際投資額投向前述種子期、初創(chuàng)期的企業(yè)。

二、子基金管理機(jī)構(gòu)應(yīng)具備的條件

（一）行業(yè)資質(zhì)：子基金管理人應(yīng)依法設(shè)立并在行業(yè)主管部門完成私募基金管理人備案，實(shí)收資本不低于1000萬(wàn)元人民幣，最近三年無(wú)不良處罰記錄。

（二）管理團(tuán)隊(duì)：子基金管理人須在武漢市設(shè)置固定的辦公場(chǎng)所并配備專屬且穩(wěn)定的管理團(tuán)隊(duì)。至少有3名具備基金從業(yè)資格、擁有5年以上早中期項(xiàng)目投資經(jīng)驗(yàn)的管理人員，彼此之間有3年以上合作經(jīng)歷，原則上應(yīng)有3名左右核心人員常駐武漢市辦公；管理團(tuán)隊(duì)主要成員無(wú)不良處罰記錄。

（三）投資能力：管理團(tuán)隊(duì)累計(jì)管理初創(chuàng)期、早中期投資基金規(guī)模不低于2億元，至少有3個(gè)以上初創(chuàng)期、早中期企業(yè)的成功投資案例（成功投資案例指基金投資單個(gè)項(xiàng)目股權(quán)退出總收益不低于20%，或在投項(xiàng)目公允價(jià)值收益50%以上）。

（四）規(guī)范運(yùn)營(yíng)：子基金管理人管理和投資運(yùn)作規(guī)范，具有完整的投資決策程序、全面的風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制和健全的財(cái)務(wù)管理制度。

（五）信息披露：子基金管理人應(yīng)當(dāng)建立子基金重大事項(xiàng)披露制度。子基金須定期向武漢基金公司提交子基金運(yùn)營(yíng)報(bào)告、返投報(bào)告、經(jīng)審計(jì)的子基金財(cái)務(wù)報(bào)告和資金托管報(bào)告等。武漢基金公司視工作需要可委托專業(yè)機(jī)構(gòu)對(duì)子基金進(jìn)行審計(jì)。

（六）風(fēng)險(xiǎn)控制：武漢基金采取專項(xiàng)檢查等措施規(guī)范投資項(xiàng)目或基金的管理，控制投資風(fēng)險(xiǎn)。若發(fā)現(xiàn)存在違法違規(guī)行為的，可視情節(jié)嚴(yán)重程度采取公開曝光、行業(yè)譴責(zé)、強(qiáng)制退出等措施，追究其相應(yīng)責(zé)任。

三、子基金設(shè)立要求

（一）基金形式：原則上應(yīng)為有限合伙制。

（二）注冊(cè)區(qū)域：武漢基金參與設(shè)立的子基金應(yīng)當(dāng)在武漢市注冊(cè)。

（三）基金規(guī)模：子基金規(guī)模不低于1億元人民幣（或等值外幣）。

（四）募資情況：申請(qǐng)新設(shè)子基金的，基金管理人在提交基金申報(bào)方案時(shí)，須至少已經(jīng)募集到擬設(shè)立基金總規(guī)模50%的資金，并提供擬出資人的出資承諾函、出資能力證明等材料（擬出資人為各級(jí)人民政府或其職能部門直接出資的政府投資基金除外）?；鹕陥?bào)方案獲得通過(guò)后，在武漢基金公司簽署合伙協(xié)議時(shí)，該申報(bào)方案中基金管理人及主發(fā)起人不得變動(dòng)。

（五）出資比例：武漢基金公司對(duì)子基金的出資比例原則上最高不超過(guò)子基金實(shí)繳出資總金額的40%，且不能成為第一大出資人，武漢基金與其他政府投資基金出資同一基金合計(jì)原則上不超過(guò)子基金規(guī)模的50%。子基金管理人或其關(guān)聯(lián)方在基金中累計(jì)出資原則上不低于1%。

（六）出資順序：武漢基金公司出資可以一次認(rèn)繳、分期出資，原則上應(yīng)在其他社會(huì)出資人繳付出資后，按比例出資。

（七）存續(xù)期限：原則上子基金存續(xù)期不超過(guò)7年。存續(xù)期滿確需延期的，由子基金決策機(jī)構(gòu)審議通過(guò)后辦理延期手續(xù)。

（八）投資領(lǐng)域：子基金主要支持于武漢市重點(diǎn)發(fā)展產(chǎn)業(yè)體系，戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、科技創(chuàng)新等領(lǐng)域發(fā)展。

（九）投資限額：?jiǎn)蝹€(gè)項(xiàng)目的累計(jì)投資額原則上不超過(guò)子基金總規(guī)模的20%。

（十）基金投資：子基金原則上不得對(duì)其他基金進(jìn)行投資，經(jīng)武漢基金公司許可、為特定項(xiàng)目投資而設(shè)立的投資載體除外。

（十一）返投要求：

1.接受武漢基金公司出資的子基金在武漢市的投資總額原則上不低于武漢基金公司出資額的1.5倍。

2.屬于返投的具體情形：

（1）投資注冊(cè)地在武漢市內(nèi)的企業(yè)；

（2）基金投資期內(nèi)，基金投資于外地企業(yè)的，以下情形可視同返投，具體包括：被投企業(yè)注冊(cè)地遷至武漢市并承諾5年內(nèi)不遷出的，對(duì)該企業(yè)的實(shí)際投資額可計(jì)入返投；被投企業(yè)被武漢市企業(yè)收購(gòu)（限于控股型收購(gòu)）的，對(duì)該企業(yè)的實(shí)際投資額可計(jì)入返投；外地企業(yè)在武漢市設(shè)立法人主體，且開展實(shí)際生產(chǎn)銷售、研發(fā)等活動(dòng)的，對(duì)武漢市的實(shí)際投資額可計(jì)入返投；基金管理人或基金投資企業(yè)帶動(dòng)上下游企業(yè)落戶武漢市的，經(jīng)招商部門認(rèn)定為招商引資項(xiàng)目的，按實(shí)際投資額的50%計(jì)入返投。

（3）基金管理人管理的其他基金投資符合前述標(biāo)準(zhǔn)的，基金設(shè)立后年度對(duì)種子期、初創(chuàng)期企業(yè)的實(shí)際新增投資額可計(jì)入返投；如其他基金中有武漢基金公司出資，則新增投資額不重復(fù)計(jì)算返投。

（十二）子基金相關(guān)費(fèi)用承擔(dān)：所有與投資項(xiàng)目相關(guān)的考察、盡調(diào)和第三方合規(guī)性審查等費(fèi)用原則上由子基金管理人承擔(dān)。

（十三）投資決策：子基金采取市場(chǎng)化機(jī)制運(yùn)作，由子基金管理人依據(jù)合伙協(xié)議等相關(guān)協(xié)議的約定進(jìn)行投資決策。武漢基金公司原則上不參與子基金的日常管理，經(jīng)與子基金協(xié)商，通過(guò)項(xiàng)目合規(guī)性審核、委派觀察員或投委會(huì)委員、對(duì)基金托管賬戶監(jiān)管等措施，維護(hù)武漢基金權(quán)益。子基金須在投資決策前至少5個(gè)工作日將項(xiàng)目信息提交武漢基金公司。武漢基金公司對(duì)子基金擬投資項(xiàng)目是否符合合伙協(xié)議、本申報(bào)指南及國(guó)家相關(guān)規(guī)定進(jìn)行合規(guī)性審核。

（十四）專注度要求：子基金合伙協(xié)議須對(duì)子基金投委會(huì)委員和管理團(tuán)隊(duì)的核心人員進(jìn)行鎖定。被鎖定人員如發(fā)生人員變動(dòng)須經(jīng)合伙人大會(huì)等子基金相關(guān)權(quán)利機(jī)構(gòu)表決通過(guò)。在子基金完成70%的投資進(jìn)度之前，子基金管理人不得再向武漢基金重復(fù)申請(qǐng)募集、設(shè)立相同類型的其他基金。

（十五）資金托管：子基金應(yīng)當(dāng)委托商業(yè)銀行托管，托管銀行應(yīng)在中國(guó)境內(nèi)設(shè)立5年以上，具有基金托管資格和托管經(jīng)驗(yàn)，近3年無(wú)重大過(guò)失、無(wú)不良處罰記錄。子基金開設(shè)的托管賬戶原則上需預(yù)留武漢基金公司印鑒。托管銀行接受子基金委托并簽訂資產(chǎn)托管協(xié)議，按照托管協(xié)議開展資產(chǎn)托管、資金撥付和結(jié)算等日常工作，對(duì)投資活動(dòng)進(jìn)行動(dòng)態(tài)監(jiān)管，確保子基金按約定方向投資，定期向武漢基金公司提交資金托管報(bào)告。

（十六）收益分配：子基金投資項(xiàng)目退出后，投資回收資金不得再用于對(duì)外投資，須及時(shí)按合伙協(xié)議等相關(guān)協(xié)議的約定向投資人進(jìn)行分配。分配采取整體“先回本后分利”方式，投資回收資金先按照子基金各出資人實(shí)繳出資比例分配給各出資人，直至各出資人收回全部實(shí)繳出資，剩余的投資收益再按照子基金合伙協(xié)議等約定的方式予以分配。

（十七）投資限制：子基金不得從事以下業(yè)務(wù)：

1.融資擔(dān)保以外的擔(dān)保、抵押、委托貸款等業(yè)務(wù)；

2.投資二級(jí)市場(chǎng)股票、期貨、房地產(chǎn)、證券投資基金、評(píng)級(jí)AAA以下的企業(yè)債、信托產(chǎn)品、非保本型理財(cái)產(chǎn)品、保險(xiǎn)計(jì)劃及其他金融衍生品；

3.向任何第三方提供贊助、捐贈(zèng)（經(jīng)批準(zhǔn)的公益性捐贈(zèng)除外）；

4.吸收或變相吸收存款，或向第三方提供貸款和資金拆借；

5.進(jìn)行承擔(dān)無(wú)限連帶責(zé)任的對(duì)外投資；

6.發(fā)行信托或集合理財(cái)產(chǎn)品募集資金；

7.其他國(guó)家法律法規(guī)禁止從事的業(yè)務(wù)。

（十八）強(qiáng)制退出：武漢基金公司對(duì)違規(guī)、違約子基金享有強(qiáng)制退出權(quán)。子基金管理人投資未達(dá)到武漢基金公司相關(guān)制度辦法、子基金合伙協(xié)議等相關(guān)協(xié)議約定的，武漢基金公司應(yīng)責(zé)成其限期整改并暫停該基金投資。對(duì)整改合格的子基金，武漢基金公司可恢復(fù)其正常投資；對(duì)整改不合格的子基金，武漢基金公司有權(quán)啟動(dòng)退出程序。啟動(dòng)退出程序后，子基金其他出資人須簽署一切必要的文件或履行所有必要的程序以確保武漢基金公司退出。退出價(jià)格以市場(chǎng)公允價(jià)值與武漢基金實(shí)繳出資本金及同期貸款利率（LPR）計(jì)算的利息之和孰高執(zhí)行。因武漢基金公司退出而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)和損失由子基金管理人承擔(dān)。前述違約情形包括：

1.子基金未按有限合伙協(xié)議約定投資的；

2.子基金設(shè)立方案決策通過(guò)，未在12個(gè)月內(nèi)按照規(guī)定程序和時(shí)間要求完成設(shè)立手續(xù)的；

3.子基金完成設(shè)立手續(xù)后，其他出資人未在6個(gè)月之內(nèi)完成首次出資的；

4.武漢基金公司出資撥付至子基金賬戶后，超過(guò)6個(gè)月未實(shí)際投資的；

5.子基金或子基金管理人發(fā)生實(shí)質(zhì)性變化或者有違法違規(guī)行為的；

6.子基金投資項(xiàng)目偏離目標(biāo)領(lǐng)域或者子基金募集社會(huì)資本低于約定下限的；

7.其他不符合有限合伙協(xié)議約定情形的。

四、子基金申報(bào)工作程序

（一）公開征集。根據(jù)武漢基金管委會(huì)批準(zhǔn)的年度投資計(jì)劃，在武漢基金網(wǎng)站發(fā)布征集指南，常年受理申報(bào)；

（二）受理立項(xiàng)。子基金管理人應(yīng)根據(jù)申報(bào)指南提交申報(bào)材料，武漢基金公司對(duì)申報(bào)材料進(jìn)行初審，初審?fù)ㄟ^(guò)的予以立項(xiàng)；

（三）盡職調(diào)查。對(duì)立項(xiàng)基金開展盡職調(diào)查，形成盡職調(diào)查報(bào)告；

（四）投資決策。按市場(chǎng)化方式組織投資決策委員會(huì)會(huì)議，對(duì)擬投資基金進(jìn)行決策，并報(bào)武漢基金管委會(huì)辦公室備案；

（五）公示。在武漢基金網(wǎng)站上對(duì)擬投基金方案進(jìn)行公示，公示時(shí)間不得少于10天。

武漢基金公司根據(jù)經(jīng)審定的投資方案，與擬參與設(shè)立基金的管理機(jī)構(gòu)、其他合伙人開展投資協(xié)議等法律文件的擬訂和談判工作，達(dá)成一致意見后簽署相關(guān)文件。

五、申報(bào)要求

（一）申報(bào)方式：申請(qǐng)機(jī)構(gòu)按照本申報(bào)指南附件提交書面材料（紙質(zhì)蓋章材料4份，電子材料包括紙質(zhì)蓋章材料掃描件1份和可編輯的word、excel等格式1份）。武漢基金公司對(duì)申報(bào)材料進(jìn)行受理，并適時(shí)要求申請(qǐng)機(jī)構(gòu)進(jìn)行補(bǔ)充。

（二）武漢基金公司負(fù)責(zé)武漢天使基金參股基金申請(qǐng)受理、相關(guān)咨詢與服務(wù)及審查等工作。

聯(lián)系電話：027-65619830

郵箱：whcyjj_xmtzb@163.com

地址：武漢市江漢區(qū)臺(tái)北路91號(hào)資本樓4樓

六、其他

（一）本指南由武漢基金公司負(fù)責(zé)解釋。

（二）申請(qǐng)人對(duì)申請(qǐng)材料的合法性、真實(shí)性、有效性、一致性負(fù)完全責(zé)任，已提交的申報(bào)材料不再退回。

（三）天使母基金的申請(qǐng)除需按本指南全部要求執(zhí)行外，還應(yīng)滿足以下相關(guān)要求：母基金規(guī)模原則上不低于10億元人民幣?；鸸芾砣藨?yīng)當(dāng)符合以下條件：

1.依法設(shè)立并在行業(yè)主管部門完成私募基金管理人登記備案，實(shí)繳資本不低于2000萬(wàn)元人民幣，最近三年無(wú)不良處罰記錄；

2.基金管理人或其關(guān)聯(lián)方在基金中累計(jì)出資原則上不低于0.5%；

3.配備不低于10人的管理團(tuán)隊(duì)，擁有至少3名具備基金從業(yè)資格且有5年以上基金管理或者投資相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的高級(jí)管理人員，彼此之間有3年以上合作經(jīng)歷；團(tuán)隊(duì)主要成員無(wú)不良處罰記錄；

4.管理團(tuán)隊(duì)累計(jì)管理投資基金規(guī)模不低于5億元人民幣，至少有5個(gè)以上成功投資案例；